相比国内A股IPO上市、科创板IPO上市较低的过会率,似乎赴美IPO成了另一种选择。尽管目前的国际局势存在变数,但纽交所IPO也自有优势,如挂牌上市相对更容易,如果企业处在快速上升通道,那么美国的全球估值,无疑更能为企业的成长助力。
企业申请赴美IPO,需要有服务方的参与呢?
1.美国独立审计师。
这是根据美国于1933年颁布的《证券法》和1934年颁布的《证券交易法》而设立的,其基本职责就是站在董事会利益的立场上,帮助董事在组织会计政策、内部控制、财务报告等方面履行其法律责任,即审计委员会应对管理者就公司财务状况、经营成果、计划与长期合约所给予的财务披露寻求一种合理保证。
2.境内外的执牌律师。
任何企业上市都离不开法律顾问,同时有境内境外的执牌律师,更能协助企业度过这一段敏感时刻。
3.财务顾问(Financial Advisor)。
在公司上市前为公司就其资本结构,公司上市组织架构和业务重组等提供意见,引进战略投资人或项目合作,加强企业的企业形象及企业管治,也会帮助公司整合财务数据,协调和配合美国独立审计师的审计要求。
4.参与融资的券商。
5.投资者关系公司(IR Firm)
国内也叫投资者关系公司为财经公关公司,在国内,财经公关公司主要负责媒体关系维护、组织上市公司路演等工作,在美国,投资者关系公司的职责也比较类似,负责公司与资本市场的沟通,包括组织投资人会议,公布重大资讯,征集和回复股东意见,对资本市场和股东结构进行分析,协助公司经营和完善投资者关系,促进公司和投资人之间的有效沟通,进而提升公司在资本市场中的价值。
6.股票代理人(Transfer Agent)
专门从事股票、债券、委托表决权证书等证券的所有权转让的代理业务。一般而言股票代理业务包括在股权证书上签字、在股东名册上登记股票所有权转移事项、保管股东名册、保管股权证书、分配股票等。
7.格式转换商(Edgar Agent)
美国上市公司的申报必须采用美国证监会(SEC)可以接受的特定格式文件,格式转换商负责将文件进行格式转换,递交申报。
8.造市商(Market Maker)
造市商是证券交易所指定的买卖中间商,主要业务是为买方及卖方进行报价、并且为双方寻找好的价格撮合交易,本身则从买卖差价中获利。通常,造市商由具备一定实力和信誉的证券经营法人担任,不断地向公众投资者报出某些特定证券的买卖价格(即双向报价),并在该价位上接受公众投资者的买卖要求,以其自有资金和证券与投资者进行证券交易。做市商通过这种不断买卖来维持市场的流动性,满足公众投资者的投资需求。
9.评估中介机构。
负责根据公司的经营情况、资本结构、组织架构和发展计划,根据专业评估对公司的估值及股票提供专业的评估。