中银国际IPO:第六大股东10亿股权拍卖 业绩大幅下滑

就在中银国际证券股份有限公司（以下简称 “中银国际”）即将上市之时，公司的第六大股东凯瑞富海实业投资有限公司（以下简称“凯瑞富海”）却不得不退出。

5月23日，阿里司法拍卖平台的公告显示，凯瑞富海持有的中银国际4.99%的股权拍卖，12475万股股权被分割为三个标的，合计估值为10.41亿元，起拍价9.887亿元。此外，中银国际经评估的总估值也得以公布，为208.57亿元。

第六大股东拍卖，无人报名竞拍

阿里司法拍卖平台显示，凯瑞富海持有的中银国际全部4.99%的股权，被拆分为三个标的，分别是1.5%、1.5%和1.99%。

其中，中银国际1.5%的股权，拍卖的评估价约为3.13亿元，起拍价约为2.97亿元。而1.99%的股权，拍卖评估价约为4.15亿元，起拍价约为3.94亿元。截至5月31日，拍卖平台上显示，这三个股权标的的报名人数仍是0。

负责此次拍卖标的咨询事务的创维智通（北京）网络科技有限公司谭女士告诉《中国经营报》记者，拍卖平台上的信息都是公开透明的，上面显示的报名人数就是实际的报名情况。

记者注意到，北京市第三中级人民法院亦公布了中银国际股权司法鉴定项目的资产评估报告，根据北京中天衡平国际资产评估有限公司出具的评估报告，中银国际的股东全部权益价值为208.566亿元，评估增值89.68亿元，增值率为75.43%。其中，4.99%股权对应的评估值为10.41亿元。

根据执行裁定书显示，此次拍卖涉及的申请执行人为湖北中经资本投资发展有限公司（以下简称 “中经资本”）。2018年7月10日，中经资本申请对凯瑞富海及关联方旗下资产进行保全，随后北京市第三中级人民法院对凯瑞富海持有的4.99%的中银国际股权冻结。

除此之外，申请财产保全措施的还有华福证券、兴业国际信托。随后，上海浦东新区法院、福建省高院也将中银国际这笔4.99%的股权冻结。

第六大股东持有的股权面临拍卖，这对于已经提交了A股招股书、急需融资“补血”的中银国际来说并不是好事。

业绩大幅下滑

财务数据显示，中银国际2016年至2018年营收分别为28.30亿元、30.68亿元、27.55亿元；归母净利润分别为10.66亿元、10.67亿元、7.05亿元。其中，2016 年营业收入和净利润分别同比下降42.79%和48.68%，2018年营业收入和净利润分别同比下降10.19%和33.91%。

中银国际称，经济形势和证券市场的不景气可能导致客户交易量下降和市场投融资活动减少，从而对证券经纪业务佣金和手续费收入、投资银行业务承销和保荐收入造成不利影响，同时低迷的资本市场也会导致证券金融业务的违约风险上升。近年来，国内外金融市场不确定性上升，市场环境低迷，行情下跌、成交金额大幅度下滑和市场容量增长放缓的风险日益积累，未来相关风险在极端情况或多重风险叠加发生的情况下，可能会导致公司上市当年营业利润较上年下滑50%以上，甚至出现经营业绩亏损的可能。